近日，中国船舶工业集团宣布了一项重大企业重组计划，正式对外发布了关于吸收合并中国重工股份有限公司的换股实施公告。根据公告内容，此次合并的交易细节和关键时间节点得以明确。
公告指出，换股实施的股权登记日定于2025年9月4日。在这一日期收市后，所有登记在册的中国重工股东所持有的股票，将按照1股中国重工股票转换为0.1339股中国船舶股票的比例进行转换。这一换股比例是根据双方股票在定价基准日前120个交易日的交易均价，并经过除权除息调整后得出的。
中国船舶集团将向中国证券登记结算有限责任公司上海分公司提出申请，将此次合并作为对价向中国重工换股股东发行的股票进行登记。一旦登记完成，这些换股股东将正式成为中国船舶的股东。
值得注意的是，自2025年9月5日起，中国重工的A股股票将终止上市。这意味着，中国重工A股股东的股票账户中将不再显示该公司的股票，相应的股票市值也将从投资者的账户总市值中消失。然而，一旦中国重工的股票成功转换为中国船舶的股票，并完成新增股份上市的相关手续后，这些股东的账户中将重新显示中国船舶的股票，市值也将得到恢复。
此次合并的背景可以追溯到中国船舶提出的吸并方案框架。该方案旨在通过向中国重工的全体换股股东发行A股股票的方式，实现对中国重工的吸收合并。中国船舶作为吸收合并方，将承继中国重工的全部资产、负债、业务、人员等权利和义务。合并完成后，中国重工将注销法人资格，其股票也将终止上市。
为了确保换股过程的顺利进行，公告中还详细说明了换股方案的多个细节。例如，中国重工换股股东所获得的中国船舶股票数量必须为整数。如果计算出的换股数量不是整数，将按照小数点后尾数大小进行排序，并依次发放一股，直至实际换股数与计划发行股数一致。对于存在质押、司法冻结或其他权利瑕疵情形的中国重工股份，这些股份在换股时将转换为相应的中国船舶股份，原有的权利瑕疵情形将继续有效。
在合并完成后，中国船舶将整合双方资源，优化产业布局，发挥协同效应，推动船舶制造业向高端化、绿色化、智能化方向发展。根据双方2024年度的财务数据估算，重组后的中国船舶总资产将超过4000亿元，年营业收入将达到1300亿元以上，成为全球领先的船舶制造企业。
此次合并不仅标志着中国船舶工业集团的一次重大战略调整，也预示着中国船舶制造业将迎来新的发展阶段。随着重组的完成，新的中国船舶将承载着更高的期望和责任，继续在全球船舶市场上扬帆远航。
