鼎晖夹层宣布其新基建专项投资基金首次关账，成功募集近10亿元人民币。该基金吸引了多个国资平台参与，同时，还有多家保险公司、国资平台及高校捐赠基金计划加入后续的募集行列。预计该基金将于2025年全面设立，目标规模设定为25亿元人民币。这是鼎晖夹层继2020年成功推出国内首支人民币数据中心专项基金后，再次发力数据中心领域的又一重要举措。
作为新基建的核心构成部分，数据中心（IDC）承载着数据存储与计算的重任，是信息基础设施的关键一环。鼎晖夹层自2018年起便涉足IDC行业，成为国内较早专注于该领域投资的私募基金之一。其投资策略聚焦于超一线城市的高品质数据中心，至今已累计投资13个项目，总投资额超过50亿元，且所有项目均落户于北京、上海、广州、深圳等一线城市，其中3个项目更是荣登国家工信部评选的新型数据中心典型案例名单。
鼎晖夹层在2020年10月募集的夹层基金表现卓越，投资期间每年的现金分配率不低于8%。截至2024年底，该基金的DPI已达到0.72，展现出优异的投资回报。这一佳绩为后续的数据中心专项基金募集奠定了坚实的基础。
鼎晖投资的业务布局已全面升级，从原本的鼎晖PE和鼎晖创投两大核心业务，扩展至PE投资、创新与成长投资、地产投资、夹层与信用投资等多个领域。其中，夹层投资以其独特的收益与风险平衡特性，成为鼎晖的一大亮点。夹层投资本质上是一种长期无担保的债权类风险资本，在企业破产清算时，其清偿顺序位于优先债务提供者之后，公司股东之前。
鼎晖夹层在业内创造了多个“第一”记录，包括国内首个成功退出的夹层基金、首个引入险资作为LP的国内夹层基金、首个实现LP完全机构化的国内夹层基金，以及首支专注于人民币数据中心投资的基金等。经过十多年的发展与创新，鼎晖夹层已成为国内夹层基金领域的佼佼者，管理资产规模高达约130亿元人民币，累计投资项目超过140个，完成项目投资达370亿元。
鼎晖夹层团队对于数据中心市场的洞察尤为敏锐。他们认为，AI的快速发展正推动数据中心进入新一轮的增长周期，从传统的IDC向AIDC（人工智能数据中心）转变。当前，IDC市场正处于新兴需求上升与有效供给探底的有利投资窗口期。
鼎晖夹层团队采用灵活高效的夹层投资模式，为IDC企业提供强有力的支持。他们不仅帮助企业在开发和并购项目中迅速把握市场机遇，还助力成熟项目通过REITs等方式实现资本化。以鼎晖夹层参与投资的上海临港某IDC集群为例，团队从项目一期开发阶段便深度介入，随着一期项目的成功运营和快速去化，团队又根据市场需求支持了该集群的后续扩容。目前，该IDC项目已被规划为上海五大智算中心之一，为字节跳动、腾讯等大型企业以及算力、网络运营相关的国企单位提供服务，成为推动区域数字经济发展的重要力量。
本次募集的新基建专项投资基金将继续沿用鼎晖夹层成熟的投资策略与经验，并结合市场新形势进行创新。目前，该基金已在一线城市储备了多个优质项目，并计划在近期完成首个项目的投资。鼎晖投资管理合伙人、鼎晖夹层创始合伙人胡宁表示：“鼎晖夹层团队在数据中心领域深耕近十年，积累了丰富的行业经验和资源。面对AIDC变革的新趋势，我们将继续发挥过往积累的优势，持续进行前瞻性研判，为投资人创造穿越周期的稳健回报。”
