在投资界风云变幻之际，94岁的投资巨擘巴菲特即将卸下伯克希尔·哈撒韦CEO的重任，这一消息与伯克希尔二季度利润大幅下滑59%的财报一同震撼市场。伯克希尔现金储备飙升至3441亿美元，引发外界对“后巴菲特时代”价值投资走向的广泛讨论。
与此同时，医药界也遭遇重创，诺和诺德这家曾以GLP-1药物缔造“神药神话”的制药巨头，股价单日暴跌21%，随后持续下探，一周内市值蒸发近4000亿美元。这一惨状不仅让诺和诺德自身深陷困境，也引发了市场对港股、A股创新药赛道的担忧，是否会波及整个板块，成为投资者心头挥之不去的阴影。
回顾七月A股市场，尽管整体涨势延续，但内部结构分化明显。创新药与AI硬件领域表现抢眼，而“雅下概念”则暗藏风险，市场博弈激烈。进入八月，市场焦点逐渐转向人工智能+战略升级带来的新机遇，海外大市值软件公司财报数据显示，AI已成为其业绩增长的重要驱动力。
伯克希尔的财报不仅揭示了利润的大幅下滑，还暴露了卡夫亨氏投资的巨额减值，这笔自2015年起便陷入亏损的交易，成为巴菲特近年来少有的失误。巴菲特的退休计划更是让市场担忧“巴菲特溢价”的消退，以及新掌门人能否延续伯克希尔的辉煌，短期内股价承压。
诺和诺德的暴跌，让GLP-1药物的神话破灭，产业链上下游均受到波及。A股中，那些曾受益于司美格鲁肽销售的多肽“概念股”也开始下跌，整个创新药板块面临调整压力。投资者开始重新审视GLP-1药物的增长潜力和市场周期。
七月A股市场，三大指数齐涨，但月末的跳水让市场神经紧绷。从市值涨幅榜来看，创新药、AI硬件成为赚钱效应最显著的领域。个股方面，上纬新材凭借机器人概念，单月涨幅惊人，成为市场焦点。
展望八月，人工智能+领域成为市场关注的新焦点。政策层面的支持不断加码，从研究酝酿到正式行动，人工智能模型化应用成为新的增长点。海外科技巨头如meta、PLTR等已在AI应用上取得显著成效，为A股市场提供了借鉴。
在个股层面，易点天下凭借AI技术降本增效，服务客户超5000家，业绩稳步增长；焦点科技通过孵化原生AI应用AI麦可，开辟外贸服务新赛道，AI业务收入爆发式增长；万兴科技推出的万兴天幕音视频垂类大模型，性能卓越，AI原生应用收入翻倍。
港股方面，快手、哔哩哔哩、美图等公司在AI应用上的表现也值得投资者跟踪。硬科技、券商等领域也继续受到中线关注。
