作者 | 王泽红
5月20日，宁德时代（03750.HK）在香港联交所挂牌上市，集中竞价每股296港元，相比发售价涨12.55%，港股市值为348.97亿港元，总市值为1.34万亿港元。
5月15日招股期结束后，宁德时代宣布发售价厘定为每股263港元，即以招股价上限定价。将悉数行使发售量调整权，增加发售股数1768.41万股，发售规模扩大至约1.356亿股。
在此基础上，宁德时代还设15%超额配股权，若能悉数行使，募资总额最高可达53亿美元（约合410亿港元），将成为近年来港股规模最大的IPO之一，也有望成为今年全球最大的IPO。
从认购情况来看，香港公开发售获151.15倍认购(计及发售量调整权前)，国际发售获15.17倍认购(计及发售量调整权前)。其中，机构认购总额超500亿美元，散户部分超额认购117倍，但宁德时代申请了港交所豁免权，散户认购占比固定为7.5%，即使超额也不回拨。
宁德时代更倾向于吸引长线机构投资者，吸引了包括能源巨头、主权财富基金、顶级市场化机构在内的20余家基石投资者认购额达26亿美元。
其中，中石化、KIA（科威特投资局）、高瓴资本三家投资额最大，分别为5亿美元、5亿美元和2亿美元；其他基石投资者有高毅资产、UBS（瑞银）资管、Oaktree（橡树资本）、Mirae（未来资产）、RBC（加拿大皇家银行）、太保、泰康、博裕、景林等。
此次港股IPO，宁德时代的目标很明确，就是布局海外市场，募集资金的90%将投向匈牙利项目第一期及第二期建设。
