随着上市银行陆续步入年报发布期，城市商业银行中的天津银行和重庆银行率先揭晓了它们在2024年的经营成绩单。
在中国四大直辖市北京、上海、天津、重庆中，各自拥有一家上市的城商行。至去年9月末，北京银行以高达4万亿元的资产规模稳居榜首，上海银行则以3.86万亿元紧随其后。相比之下，天津银行（1578.HK）和重庆银行（601963.SH）尚未迈入“万亿俱乐部”的大门。
天津银行最新年报显示，该行在2024年实现营业收入167.09亿元，同比上涨1.5%，归母净利润为38.02亿元，同比上涨1.1%。而重庆银行方面，去年实现营业总收入136.79亿元，同比增长3.54%；归母净利润为51.17亿元，同比增长3.8%。从数据对比来看，天津银行的整体收入略高于重庆银行，但在盈利能力上却稍逊一筹。
近年来，天津银行的资产规模增速有所放缓，与重庆银行之间的差距逐渐缩小。从2021年至2024年，天津银行的资产规模增速分别为4.7%、5.7%、10.5%、10.1%，而重庆银行同期的资产规模增速均保持在10%以上。尽管天津银行在近两年的资产增速有所回升，但仍略低于重庆银行。截至2024年末，天津银行的资产规模为9260亿元，重庆银行则为8566.4亿元，两者之间的差距已缩小至不足700亿元。
在港股市场上，地方城商行因规模较小、赚钱效应不明显以及流动性不足等问题，历来不太受欢迎。截至3月24日，天津银行的总市值仅为114.73亿港元，而重庆银行的总市值已超过300亿元。
天津银行的历史可以追溯到当地的城市信用社。1996年，在65家城市信用合作社的基础上组建了“天津城市合作银行”。经过多年的发展，该行于2007年更名为“天津银行”，并获得了跨区域经营的资格。尽管天津银行在2024年实现了营收和净利润的双增长，但这一增长幅度在已披露业绩快报的城商行中并不突出。截至3月24日，已有11家上市城商行公布了业绩快报，除郑州银行和厦门银行外，其余城商行均实现了双增长。从营收和净利润增速来看，天津银行的排名并不靠前。
当前，银行业普遍面临着净息差持续下行的挑战。天津银行的营收增长并非源自核心信贷业务，而是依赖于波动性更强的非息收入项目，如交易净损益和金融资产终止收益。2024年，天津银行的净利息收入同比微降，实现113.14亿元，较2023年下降0.9%。相比之下，非息收入的增长为天津银行的业绩增长提供了重要支撑。然而，天津银行的投资收益却出现了下滑，去年该行投资收益为26亿元，较上年同期减少3.2亿元，同比降幅达到11.1%。天津银行在财报中表示，这是由于该行优化了投资结构，压降了资产管理计划、信托计划等非标准化债权投资所致。
天津银行的对公业务长期占据营收的重要位置，但随着各银行纷纷向零售转型，天津银行也启动了“超常规发展大零售”战略。然而，这一战略并未取得预期的效果。近年来，天津银行的零售业务收入持续下滑。去年，该行零售业务收入为43.56亿元，同比下滑17.97%，营收占比也降至26%，创下了2019年以来的新低。与此同时，天津银行的对公业务还面临着来自具有天津国资股东背景的渤海银行的直接竞争。
重庆银行在已公布的业绩快报中排名同样不靠前，但其营收和净利润双双实现了3%以上的增速，表现出中规中矩、稳健增长的态势。重庆银行营收的同比增长与前两年连续下跌有一定关系。2022年和2023年，重庆银行的营收增速分别为-7.23%和-1.89%，相对较低的基数促成了2024年的同比上升。然而，重庆银行的净利润近几年一直保持着小幅增长，表现出较为稳健的态势。
在收入端上，重庆银行的信贷业务同样承受着压力。去年，重庆银行的利息净收入同比下滑2.59%至101.76亿元，下滑幅度比天津银行要大。尽管手续费及佣金净收入和投资收入有所增长，但这两项业务的体量偏小，未来仍有很大的增量空间。重庆银行的资产总额较2023年底增加了约967.6亿元，增幅达到12.73%，这一增速创下了2018年以来的新高。
重庆银行在整体表现上较为出色，但零售贷款不良率却有所上升。截至2024年末，重庆银行的零售贷款不良余额为26.4亿元，较上年增加7.4亿元。零售不良率为2.71%，较上年底增加了0.73个百分点。其中，个人按揭贷款、经营贷和信用卡透支的不良率均有上升。
值得注意的是，重庆银行的第一大股东渝富资本在财报披露后提高了对重庆银行的持股比例。3月24日，重庆银行发布公告称，水务环境计划通过国有股权无偿划转方式取得水投集团100%的股权，从而间接取得重庆银行8.50%的股份。同时，重庆国资委将持有的水务环境80%股权无偿划转给渝富控股。划转完成后，渝富资本与水投集团将同受渝富控股控制，渝富资本及其一致行动人的构成将发生变动。本次权益变动后，渝富资本及其一致行动人合并持有重庆银行的比例将从15.15%增至23.65%。
